Управление финансами и инвестициями предприятия

• Цель бизнеса с позиции современного финансового менеджмента
• Переход от прибыль-ориентированного к ценностно-ориентированному менеджменту. Сущность понятия «ценность (стоимость)» компании
• Понятие системы финансового управления: архитектура, составляющие
• В чем ценность компании для инвесторов и собственников
• Измерение ценности компании на базе DFC подхода
• Зачем и когда требуется оценка ценности
• Оценка текущей и инвестиционной ценности компании
• Основные драйверы ценности
• Бизнес-модель. Типы моделей. Структурные блоки модели
• Стратегические карты: назначение, составляющие, методика разработки
• Формализация стратегии компании с применением стратегических карт
• Драйверы создания ценности для разных типов бизнес-моделей компании
• Трансформация функций директора по экономике и финансам
• Роль финансового директора в управлении ценностью компании

• Требования к управленческой отчетности для топ-менеджеров
• Структура финансовой управленческой отчетности
• Способы повышения информативности отчетности
• Анализ составляющих активов баланса. Оборотные и внеоборотные активы. Эффективность
• Анализ источников финансирования. Стоимость капитала и ее оптимизация
• Анализ показателей отчета о финансовых результатах
• Разная прибыль для разных целей. Показатели EBITDA, OIBDA, EBIT, NOPAT
• Анализ показателей отчета о финансовых результатах
• Показатели денежных потоков. Анализ денежных потоков
• Применение важнейших финансовых коэффициентов для анализа на практике

Блок «Системный подход к управлению затратами, себестоимостью и ценообразованием»

• Интеграция управления ценообразованием и себестоимостью
• Основные принципы управления затратами
• Децентрализация управления затратами
• Инструменты системы управления затратами
• Развитие системы управления затратами

Блок «Калькулирование себестоимости»

• Мифы и реалии калькулирования себестоимости
• Кому и зачем нужна амортизация
• Разная себестоимость для разных целей
• Кейс «Интеграция ценообразования и калькулирования себестоимости»

Блок «Развитие стоимостного мышления»

• Необходимые условия внедрения системы управления затратами
• Стоимостное мышление: что за этим стоит
• Способы развития стоимостного мышления руководителей структурных подразделений

Практикум. Разбор кейсов и решение задач

• Понятие и виды инвестиций
• Инвестиционная среда: рынки, институции и процентные ставки
• Риск и доходность. Портфельный анализ
• Модели оценки финансовых активов
• Оценка эффективности управления портфелем
• Принятие решений об инвестировании
• Инвестиционные проекты: классификация, методы оценки
• Прогнозирование и анализ риска денежных потоков проекта
• Схемы финансирования инвестиционного проекта
• Управление и оценка эффективности инвестиционного проекта

Практикум «Разработка инвестиционного бизнес-плана»